2015年以来，期现结合越来越紧密，基差套利成为盈利的绝对大利器，屡战屡胜。因此也快速的被效仿，基差从350元/吨的无风险一度降到50元/吨也有操作。2017年，基差套利更为流行，参与套保商越来越多，传统意义的贸易商向套保商方向迅速转移，套保商控制的线性资源由原来的5万吨左右到目前15万吨，套保商对行情的推波助澜作用愈加明显。

　　2017年上半年聚乙烯行情惨淡，如果没有套保，80-90%的商家亏损，但有一部分商家依然保持相当利润，那就是参与期货套利的套保商。越来越多的贸易商和下游企业把期货走势作为销售/采购的判断依据，套保商除了控制线性等标准品以外，一些高低压等非标品也参与到期现套利中来。 

       随着套保行为的不断成熟，目前国内已经有200-300家企业参与聚烯烃套保，这一隐性库存的建立与释放过程，有时候成为行情演变的重要力量，对行情的推波助澜作用不可忽视，特别是2017年以来，部分非标品如低压，高压也参与到套保。套利商的进入塑料现货市场发展的必然趋势，商品属性、金融属性、期货属性在逐步的加强，把自身经营和商品期货加强有利于企业立于不败之地。

　　就2017年来看，基差套利主要在聚烯烃市场上实现了以下四个目的，一，规避现货下跌带来的亏损-卖出套期保值；二，无风险套利机会卖出套期保值-交割套利；三，实现库存管理—降低库存产品价格；四，当无库存的情况下，选择买入套期保值来备货。

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